日系衰退，韓系崛起，25年全球半導體江湖信息量巨大

壟斷寶座25年，被一夕漲價拉下馬

三星首次登頂全球半導體寶座

日前，Gartner發布數據顯示，三星半導體2017年度取代統治25年的英特爾，首次榮登全球半導體企業營收榜首，2017年度業績達688億美元，同比增長達到驚人的52.9%。

由於儲存器、電容等產品線全年價格飆漲，同時PC市場需求疲軟，此消彼長之下，三星半導體提前完成對英特爾的超越。

在2017年度半導體產業整體增長22.2%的大環境下，昔日巨頭英特爾的5.8%增長顯得力不從心。

來源：前瞻產業研究院

此外，DRAM大廠SK海力士和美光增長率達到79%和65.3%，占據榜單三四名。

以存儲晶片為主力的東芝和西數表現同樣搶眼，讓人感嘆漲價獲取超額利潤的威力。

另一方面，榜單其他五家廠商表現均低於市場均值，可謂強行被平均，欲哭無淚。

日系大衰退和韓系崛起

1986年，日本半導體產品占世界總產量一度達到45%，成為世界最大的半導體生產國。

在全球最大半導體企業陣營中，日企長期占據半數。

全球最尖端的半導體製造設備領域由日本同美國、荷蘭一起把持，其中日本占份額37%，擁有超過十種50%以上份額的壟斷性設備。

「廣場協議」之後日本經濟陷入停滯，20年宏觀經濟的不景氣對資本密集型的半導體企業負面影響逐漸顯現。

進入20世紀以後，生產成本過高、市場反映遲鈍和創新不足等導致日系消費電子難以跟上時代潮流，錯失數字革命機遇使上游半導體企業盛極而衰。

TOP 10唯一的日企——東芝將被出售

2017年，東芝集團由於業務虧損和財務醜聞，準備出售旗下半導體子公司。

25年半導體江湖的浮沉

這次榜單的更迭固然是市場漲價主導的結果，但是筆者回顧英特爾統治半導體25年的歷史，發現一些大趨勢正在形成。

1. 以東芝、NEC、日立為代表的日系半導體企業逐漸退出歷史舞台，其衰退之路伴隨著韓系三星、SK 海力士的崛起；

2. 以博通、高通和英偉達為代表扛起Fabless大旗，半導體江湖不再是IDM廠商一統江湖；

3. 行業資源整合趨勢明顯，從傳統大廠摩托羅拉、飛利浦半導體部門的拆分，到爾必達、飛思卡爾、IR等紛紛被巨頭收入麾下，再到新博通的出現，25年間TOP10榜單巨頭之間方差已被拉大，馬太效應明顯。
   
   

4. 消費升級帶來的AI、電動汽車等技術創新使美國廠商繼續占據強勢地位，高通和英偉達是後起之秀中的佼佼者；
   

5. 三星和英特爾共同占據全球近三成市場份額，未來一段時期，全球半導體格局或將進入英特爾、三星兩強爭霸的局面。
   
   

新巨頭的黎明

近期有消息稱，2017年營收達2300億美元的蘋果準備自行設計圖形、電源管理和顯示晶片，英特爾晶片或將被取代的消息不絕於耳。

此前，蘋果已經是全球前十的晶片設計廠商，2016年營收近65億美元，現在將目光瞄準了上游這塊大蛋糕。

傳蘋果將自行設計多款晶片

4月5日，外媒稱博通公司已將總部遷回美國。

對這家以善於資本運作「蛇吞象」著名的公司，或許收購高通未果只是新一輪併購的開始，2018年資本的「野蠻人」的腳步恐怕不會逡巡不前。

榜單中唯一的新面孔要數英偉達，2017年是這家華人創辦的圖形晶片巨頭走上牌桌的元年。

作為無人駕駛和人工智慧技術的先行者，英偉達開創的技術未來的應用場景將難以限量。

英偉達（NVIDIA）創始人 黃仁勛

5G時代即將到來，不論是全球網通巨頭新博通、牢牢占據移動處理器市場的高通，還是發力AI領域的圖形晶片大廠英偉達，甚至摩拳擦掌有望進入TOP10 牌桌的蘋果，未來五年榜單的爭奪只會更加激烈。

華為海思和紫光展銳進入全球晶片設計十強

後記

晶片是強者的遊戲，其技術壁壘之高、投入之大非其他行業可比。

與其坐觀美日韓群雄逐鹿，筆者更期待的是華為海思、紫光展銳這樣有技術積累的國內晶片廠商走上國際舞台。

但在此之前，需要我們給予更多支持和耐心。

就像一句廣告語說的那樣：

舞台這麼大，走到中間需要一點時間。